پیش‌بینی قیمت طلا تا پایان هفته / چشم بازار به آمار تورم آمریکا

قیمت جهانی طلا در معاملات روز دوشنبه با رشد بیش از یک‌درصدی همراه شد و هر اونس طلای نقدی به حدود ۴۱۲۲ دلار رسید. کاهش قیمت نفت و افت ارزش دلار از مهم‌ترین عواملی بودند که در این روز از طلا حمایت کردند. با این حال، انتشار آمار تورم آمریکا در روزهای سه‌شنبه و جمعه می‌تواند مسیر قیمت این فلز گران‌بها را تا پایان هفته تغییر دهد.

سرمایه‌گذاران اکنون منتظر انتشار شاخص قیمت مصرف‌کننده آمریکا (CPI) و شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) هستند. این داده‌ها می‌توانند انتظارات بازار درباره تصمیم بعدی فدرال رزرو برای نرخ بهره را تغییر دهند؛ موضوعی که نقش مهمی در تعیین روند کوتاه‌مدت طلا دارد.

قیمت جهانی طلا امروز چقدر شد؟

در معاملات روز دوشنبه بازار جهانی، هر اونس طلای نقدی با رشد ۱٫۴ درصدی به ۴۱۲۲ دلار رسید. همچنین قراردادهای آتی طلا در بازار آمریکا برای تحویل ماه دسامبر با افزایش مشابه ۱٫۴ درصدی، در سطح ۴۱۳۲ دلار و ۷۰ سنت معامله شدند.

این افزایش در ادامه روند صعودی هفته گذشته رخ داد؛ زمانی که طلا در مجموع حدود ۵ درصد رشد قیمت را تجربه کرد.

توجه داشته باشید که قیمت طلای نقدی و قرارداد آتی یکسان نیست و رقم قرارداد دسامبر به معاملات آتی در بازار آمریکا مربوط می‌شود.

چرا قیمت طلا افزایش یافت؟

دو عامل اصلی در معاملات روز دوشنبه از رشد قیمت طلا حمایت کردند: کاهش ارزش دلار آمریکا و افت قیمت نفت.

با کاهش ارزش دلار، خرید طلا برای سرمایه‌گذارانی که از ارزهای دیگر استفاده می‌کنند ارزان‌تر می‌شود. این موضوع می‌تواند تقاضا برای فلز زرد را افزایش دهد.

از سوی دیگر، افت قیمت نفت نگرانی‌ها درباره فشارهای تورمی را تا حدی کاهش داد. اگر هزینه انرژی پایین بماند، احتمال افزایش فشار تورمی و ضرورت حفظ نرخ بهره در سطوح بالا نیز ممکن است کمتر شود.

نرخ بهره بالا معمولاً به زیان طلاست؛ زیرا این فلز دارایی بدون بازده دوره‌ای محسوب می‌شود و در شرایطی که سود اوراق و سپرده‌ها افزایش پیدا می‌کند، بخشی از جذابیت خود را از دست می‌دهد.

احتمال افزایش نرخ بهره فدرال رزرو چه تأثیری بر طلا دارد؟

در کنار عوامل حمایتی، چشم‌انداز سیاست پولی آمریکا همچنان یکی از مهم‌ترین ریسک‌های بازار طلاست.

گزارش اشتغال آمریکا در روز جمعه نشان داد رشد اشتغال در ماه اکتبر شتاب گرفته و نرخ بیکاری به ۴٫۱ درصد کاهش یافته است. این آمار از مقاومت بازار کار آمریکا حکایت دارد و می‌تواند دست فدرال رزرو را برای حفظ سیاست پولی سخت‌گیرانه‌تر باز بگذارد.

بر اساس ابزار دیده‌بان فدرال شرکت CME، معامله‌گران پس از انتشار گزارش اشتغال، احتمال افزایش نرخ بهره در ماه دسامبر را ۸۱ درصد برآورد کردند؛ در حالی که این احتمال پیش از انتشار گزارش ۷۱ درصد بود.

افزایش نرخ بهره می‌تواند با تقویت دلار و بالا بردن بازده دارایی‌های درآمدزا، فشار نزولی بر قیمت طلا وارد کند. به همین دلیل، معامله‌گران در روزهای آینده توجه ویژه‌ای به داده‌های تورمی آمریکا خواهند داشت.

پیش‌بینی قیمت طلا تا پایان هفته؛ دو سناریوی متفاوت

روند قیمت طلا تا پایان هفته به‌ویژه به نتیجه آمار تورم آمریکا وابسته است. بر اساس اطلاعات گزارش‌شده، می‌توان دو سناریوی اصلی را برای بازار در نظر گرفت:

تیم واترر، تحلیلگر ارشد بازار در شرکت کی‌سی‌ام ترید، هشدار داده است که انتشار آمار تورمی بالاتر از انتظار می‌تواند دلار را تقویت کند و احتمال افزایش نرخ بهره در دسامبر را بالا ببرد. چنین شرایطی ممکن است روند صعودی طلا را متوقف کند یا به کاهش قیمت آن منجر شود.

بنابراین، با وجود رشد قیمت طلا در معاملات دوشنبه و افزایش حدود ۵ درصدی آن در هفته گذشته، نمی‌توان ادامه این روند را تا پایان هفته قطعی دانست. داده‌های تورمی آمریکا می‌توانند جهت حرکت بازار را مشخص کنند.

قیمت سایر فلزات گران‌بها در معاملات دوشنبه

در معاملات روز دوشنبه، بازار سایر فلزات گران‌بها نیز روندی صعودی داشت. نقره، پلاتین و پالادیوم همگی افزایش قیمت را ثبت کردند.

چه عواملی تا پایان هفته قیمت طلا را تعیین می‌کنند؟

مهم‌ترین رویدادهایی که معامله‌گران بازار طلا در ادامه هفته دنبال می‌کنند، انتشار داده‌های تورمی آمریکا هستند:

• سه‌شنبه: انتشار شاخص قیمت مصرف‌کننده آمریکا (CPI)
• جمعه: انتشار شاخص قیمت تولیدکننده آمریکا (PPI)

اگر این شاخص‌ها از کاهش فشارهای تورمی حکایت داشته باشند، ممکن است انتظارات برای افزایش نرخ بهره تعدیل شود و طلا همچنان از حمایت بازار برخوردار بماند. در مقابل، آمار بالاتر از پیش‌بینی‌ها می‌تواند احتمال افزایش نرخ بهره را تقویت کند و زمینه را برای تقویت دلار و افت قیمت طلا فراهم آورد.